Катар вряд ли сможет повторить свой газовый успех

Как ожидается, срок действия моратория на дальнейшую разработку крупнейшего в мире газоконденсатного месторождения North Field на границе Катара и Ирана еще будет продлен на некоторое время. Между тем, страну ждут трудности при желании повторить свой успех на третьем по величине месторождении в мире.

Катар уже заработал огромные доходы благодаря разработке этого месторождения, которое он разделяет с Ираном, превратившись в крупнейшего в мире экспортера СПГ. Страна продемонстрировала среднегодовой рост ВВП в 12% в период с 2008 до 2012 гг. благодаря миллиардным инвестициям, хлынувшим в добычу природного газа. Тем не менее, добыча газа к настоящему времени достигла своего потолка. Она вряд ли будет значительно увеличена из-за действия моратория, который будет действовать по крайней мере до конца 2014 года.

«Там [на месторождении North Field - ред. Pro-gas] может быть незначительное увеличение объемов поставок газа для таких проектов, как Pearl GTL [завод по выпуску топлива и других продуктов на основе природного газа - ред. Pro-gas]», говорится в докладе специалистов Qatar National Bank. По их мнению, следующий существенный рост будет исходить от месторождения Барзан (Barzan), которое, как ожидается, добавит около 4 млн тонн в год с 2015 года. Газ будет использоваться внутри страны для обеспечения топливом местных электростанций и промышленных объектов.

Глобальный сектор СПГ

Сейчас глобальный сектор СПГ находится в процессе быстрых изменений. Более чем 50 стран желают поставлять свой природный газ в Азию. Согласно прогнозам, Австралия обойдет Катар в качестве крупнейшего в мире экспортера СПГ уже к 2017 году. Кроме того, ряд других тяжеловесов, в том числе Россия, США, Канада, Ангола, Танзания, Мозамбик, Папуа-Новая Гвинея намерены построить новые терминалы, чтобы насытить растущий спрос на природный газ.

На этом фоне как правило агрессивный Катар неохотно заявляет о своих планах развивать свою долю North Field. «Во времена, когда Катару удалось привлечь в необходимых ему объемах инвестиции от ряда иностранных компаний и стать крупнейшим в мире экспортером СПГ, режим международных санкций позволил сохранить Ирану свое месторождение «Южный Парс». Его эксплуатация началась еще в 2002 году. Однако нехватка инвестиционных средств привела к тому, что возможности по добыче природного газа используются здесь далеко не полностью. В связи с этим существующая неопределенность в результатах дипломатических переговоров с Ираном делает продление моратория безопасным выбором на данный момент», - считает Лесли Палти-Гусман (Leslie Palti-Guzman), аналитик из Eurasia Group.

Изменение динамики

Qatar Petroleum также находится в процессе реструктуризации. По итогам ее у корпорации должно появится больше полномочий и она должна стать более независимой от министра энергетики. «По слухам, нынешний директор департамента нефтегазовых проектов Саад Шарида аль-Кааби (Saad Sharida Al-Kaabi) может стать следующим управляющим директором компании, - сказал Палти-Гусман. - Если его назначение произойдет в 2014 году, то это будет означать, что мораторий Катара вряд ли будет отменен в нынешнем году. Аль-Кааби - это человек, который способствовал введению данного запрета, а в кругу международных энергетических компаний он заслужил репутацию жесткого политика».

Пока Катар будет заниматься внутренними структурными изменениями, другие страны начнут экспорт СПГ в Азию. Кроме того, большинство самих азиатских стран, таких как Китай, Япония и Южная Корея уже сами активно инвестируют в канадские и австралийские экспортные СПГ-проекты для обеспечения долгосрочных гарантий поставок.

По мере появления новых СПГ-проектов, Катар будет испытывать давление от падающих объемов своих продаж на спотовых рынках СПГ, на которых он сегодня доминирует. Такое влияние чувствуется уже сейчас, поскольку Катар скорректировал свои цены на спотовом рынке в последние месяцы, чтобы сохранить свою долю на рынке.

Что самое важное, возможное возвращение Ирана на мировой газовый рынок может также ослабить решимость Катара увеличить добычу на North Field. Тегеран, в свою очередь, скорее всего, обратится к международным энергетическим компаниям для разработки своей части месторождения.

Катар также потерял долю на рынке Египта. Напомним, отношения между Египтом и Катаром испортились в июле 2013 года, после отстранения от власти президента Мухаммада Мурси. Как известно, Катар поддерживал «Братьев-мусульман» политическими и иными ресурсами.

Кроме того, Катар экспортирует в Объединенные Арабские Эмираты одну треть всех потребляемых в этой стране энергоресурсов. Подобная структура рынка подталкивает ОАЭ к диверсификации источников, с тем чтобы избежать навязывания высоких цен со стороны монополиста.

Международный толчок

Пока Катар не может сладить с амбициями в отношении развития отечественной добычи природного газа, он в то же время продолжает вкладывать солидные финансовые средства в перспективные зарубежные проекты. Так, государственная нефтяная компания Катара Qatar Petroleum International недавно купила 23% акций в проекте по разработке глубоководного месторождения Parque das Conchas на шельфе Бразилии за $1 млрд. Она также завершила приобретение 15%-ного пакета акций компании Total E&P Congo (занимается разведкой и добычей нефти и газа в Конго - ред. Pro-gas) за $1,6 млрд. В 2013 году Катар совместно с британской энергетической компанией Centrica достигли соглашения с Suncor Energy о приобретении ее нефтегазовых активов в Канаде за $981 млн. Катар также планирует участвовать в строительстве терминала по сжижению и экспорту природного газа в Техасе.

Эти сделки гарантируют, что Катар по-прежнему останется важным игроком на рынке  СПГ. Тем не менее, он скорее всего потеряет имеющуюся сейчас у него долю на нем и свое доминирующее положение в течение ближайших нескольких лет.

Zawya, 24.02.2014